Тем, кто не хочет зависеть от странностей рынка и предпочитает спать спокойно — лучше воспользоваться доверительным управлением или же покупкой инвестиционных паев. Другими словами, воспользоваться коллективными инвестициями и вложить свои средста в ПИФы (Паевые Инвестиционные Фонды).
Однако прежде, чем перейти к покупке инвестиционных паев, сначала нужно проанализировать работу ПИФов (фондов), узнать их историю. А затем оценить работу УК (управляющей компании).
В этой статье мы рассмотрим гкак и по каким критериям делается этот выбор.
Все уже знают, что на рынке никто не может точно спрогнозировать куда в скором времени двинется цена. Конечно, можно сделать технический анализ с применением самых современных методов анализа. Или можно пытаться предсказывать цену, собирая данные о компаниях, об их успехах и неудачах. Однако на рынке существует много непрогнозируемых факторов.
Например, рыночная цена подвержена колебаниям даже при незначительных событиях, происходящих в политике. Очень часто бывает так, что рынок узнаёт важные новости о компаниях и реагирует непредсказуемо. Иногда огромным ростом или падением, на чём инвесторы и спекулянты теряют большие деньги.
Основные риски вложения средств в ПИФы
- Нужно внимательно подходить к выбору ПИФа и УК, т. к. некоторые ПИФы могут падать довольно долго. Продавать на падении — это убыток, а мы пришли за прибылью!
- Второй риск — некомпетентность работников УК, т. е. покупка высокорискованных бумаг в надежде, что они когда-нибудь «выстрелят» вверх. Поэтому остаться в «мусорных бумагах», пусть даже на своём счету — тоже перспектива не из лучших.
- Возможна и третья ситуация. Если рынки будут падать, то скорее всего придётся пересидеть это падение в бумагах, чтобы не продавать в убыток. Поэтому вложения в ПИФы хоть и более надёжный метод инвестиций, но по времени это должны быть «длинные деньги».
Преимущества инвестирования в Паевые Инвестиционные фонды
- Преимущество Паевых Инвестиционных фондов в том, что вы можете выбрать его и стать инвестором, выделив даже незначительную сумму для инвестиций. Инвестором можно стать, имея даже 500-1000 рублей в кармане. Согласитесь, по нашим меркам — это крохи, в отличие от Доверительного Управления, где договора заключаются на значительные суммы, исчисляемые десятками и сотнями тысяч.
- Второй положительный момент — вам не нужно ежедневно отслеживать и разбираться в разных ситуациях на рынке ценных бумаг. За вас это делают специалисты финансового рынка. По сути, вы нанимаете их за определённое, небольшое вознаграждение. Плюсом является то, что они не имеют доступа к вашим средствами и бумагам в случае банкротства УК.
- Защищённость ваших вложенных средств — это является, третьим, но очень важным моментом при выборе Паевых Инвестиционных фондов. Если что-то произойдёт с управляющей компанией, все ваши паи, т. е. всё, что приобретала УК на ваше имя (а она делает это сразу после поступления денег на счёт) замораживается на счетах в спецдепозитарии.
Управляющая Компания не является владельцем имущества ПИФа. Поэтому при банкротстве все имущество передается в управление новой УК, или же Паевой Инвестиционный фонд закрывается. При закрытии фонда имущество оценивается, переводится в деньги и распределяется между пайщиками.
Пример, как банкротился ПИФ «Пиоглобал эссет менежмент»
Например, после банкротства компании «Пиоглобал эссет менежмент» в 2009 году, все паи были заморожены и назначен новый антикризисный управляющий. Новый управляющий принял решение не продавать просевшие в цене паи, а подождать какое-то время и выплатить сумму паёв с прибылью, что и было сделано через год.
Пайщики не только не потеряли свои деньги, но и получили прибыль в размере превышающую 50% годовых!
Конечно, есть возможность потерять деньги, если УК все средства вкладывала в токсичные активы, получая разрешения от контролирующих ее органов. Но, как понимаете, это уже сговор и навряд ли это возможно. После кризиса 2008 года и серией банкротств были введены строгие правила работы УК и контроль.
Критерии выбора ПИФов
Все инвестиции сопряжены с определённой долей риска и универсального совета вам никто дать не сможет. Однако, придерживаясь основных критериев отбора Паевых Инвестиционных фондов и УК, вы сможете избежать потерь и ошибок многих новичков.
Сначала составьте личный план. У каждого он будет свой, в зависимости от целей, срока инвестирования, степени принятия риска и т. д.
- Определите сумму инвестиций.
Например, вы решили инвестировать некую сумму. Для того чтобы уменьшить риск, инвестируйте не в один ПИФ, а в несколько, различных по виду деятельности.
Однако, нужно учитывать, что у каждого ПИФа имеется свой минимальный порог входа, т.е. сумма, которая необходима инвестору при первичной покупке паев, а также минимальная сумма при последующих покупках. Сумма входа может начинаться с 1000 руб. или с большей (5 000, 10 000…). Порог входа определяет УК. После того, как вы стали пайщиком фонда, следующая сумма для покупки паев обычно уменьшается. - Срок инвестирования.
Выбирите срок инвестирования в зависимости от поставленных целей и задач. Обычно выигрывают те инвесторы, у которых длиннее горизонт инвестиций. Они спокойно пережидают просадки, докупаются при снижении цены и ждут роста. - Соотношение степени риска и доходности — выбор вида Фонда.
На схеме наглядно можно увидеть соотношение риска и доходности фондов. Однако это соотношение условно, т. к. некоторые виды фондов могут «выстреливать», а ранее успешные — падать в цене.
Выбор Управляющей компании (УК)
Доверяя свои деньги управляющей компании, вы по сути, нанимаете профессионалов. Именно они будут отслеживать ситуацию на биржах и принимать решение о том, куда выгоднее инвестировать ваши деньги. Поэтому выбор УК является таким же важным вопросом, как и выбор вида Фонда.
Скорее всего, из огромного списка УК вы определите для себя несколько компаний, с которыми вам будет комфортно работать в будущем. Поэтому эту процедуру вам не прийдется проделывать часто. Охватить все компании вы всё равно не сможете, а выберете только несколько, подходящих именно вам.
Для сбора информации пользуйтесь рейтингами УК. Их можно посмотреть, перейдя на страницу компаний (https://investfunds.ru/fund-rankings) . Каждой УК присваиваются рейтинги надёжности. Самые надёжные входят в группу ААА. Ниже приведены критерии отбора УК в порядке убывания их важности. Что выясняем в первую очередь?
- Лицензия.
Заходим на сайт компании и проверяем наличие лицензии и не просрочена ли она. - Срок существования данной УК.
Чем дольше, тем лучше. Компании до 2-лет на рынке не имеют полных данных для оценки их работы. Поэтому инвестиции в такие компании более рискованы. - Имидж УК.
Пользуемся поисковыми системами и вбиваем название компании. Выясняем историю и репутацию, не было ли скандалов.
Конечно, отзывам в и-нет не всегда нужно придавать значение, т. к. конкурирующие компании могут их заказывать. А вот отзывам и статьям (особенно скандальным) в СМИ, необходимо уделить особое внимание. Можно посмотреть кто является учредителем данной УК. В любом деле все решения принимают люди. Поэтому желательно понять кто будет управлять ПИФом, от кого будут зависеть ваши доходы. Находим по поисковикам информацию об этих людях, интересуемся их послужным списком и отзывами. - Доходность.
История доходности, т. е. какие результаты показывает команда УК по сравнению с другими компаниями. - Собственный капитал УК.
Чем больше, тем лучше. При нарушении каких-либо прав инвесторов, именно этим капиталом будет отвечать компания перед вкладчиками.
Где выбирать и сравнивать Паевые Инвестиционные фонды
Доходность — это главная цель любого инвестора, поэтому воспользуйтесь основным и доступным рейтингом доходности ПИФов (https://investfunds.ru/funds)
В фильтре выбираем параметры:
- Тип ПИФов: открытые
- СЧА: больше 10 млн.
Здесь обращаем внимание на возраст фонда, смотрим график доходности на протяжение последних лет, его позиции в рейтингах.
Чем больше сравнений вы проведёте — тем надежнее защитите свои деньги.
